债券基金好用的交易技巧
基金投资中，有很多投资者属于技术流派，希望通过运用交易技巧，提高基金投资的收益，下面给大家分享关于债券基金好用的交易技巧介绍，欢迎阅读!
债券基金好用的交易技巧
持续持有策略
这是最简单的基金交易策略，从字面我们就可以了解这类策略，选择合适的基金之后买入，并坚持持有就这这个策略的核心
持续持有策略利用的理论依据就是时间创造的价值。只要选择到一支好的基金标的，锁着时间推移，基金内在价值逐步提升，反映为基金净值的增长，最终的表现就是投资者获利。
要运用好这种策略就要克服频繁交易的心态。设定好收益目标，坚持持有，知道获利了结。
基金定投策略
这应该是我们听到次数最多的策略了，基金定投就是选定基金之后，设置定投计划，包括设定固定的扣款时间，扣款周期还有扣款金额，同样，在开始定投之前要先设定好预期收益目标。
基金定投省事省力，现在绝大部分可以进行基金交易的渠道都是可以设置定投计划的，操作简单。
基金定投最大的优点在于分散投资，省时省力。
核心卫星策略
该策略也是一个基金组合策略，组合中以收益稳健的基金作为核心资产，比如债券基金，然后以行业主题基金等作为卫星构成一个平衡的基金组合。核心和卫星的部分可以根据自己风险承受能力进行一定的调整。
这类策略可以很好的做到风险的平衡，攻守兼备，但是也需要投资者对各类基金有比较清晰深入的了解，需要对基金有一定的研判能力。
适合有一定投资经验的基民的策略
再平衡策略
再平衡策略是基金组合构建好，运行一段时间之后的，将组合中权益类资产和非权益类资产的比值恢复到初始状态的策略。
首先基民要确定初始的股债投资比例，然后设定好再平衡的调整值，再严格遵守投资纪律并执行。
再平衡策略意味着投资者需要坚持投资同样的投资策略，可能会错过市场极端高估与低估时候的收益。同时需要经过较长时间的验证。
美林时钟策略
美林时钟策略其实就是大类资产配置策略，根据市场周期的轮动，在不同的市场配置不同类的资产。
通过判断经济周期和通胀水平，选择代表不同资产的优质基金投资。
这种策略要求投资者对市场变化比较敏感，运用的好，能够通过市场周期的变化，把握住股票债券等市场的投资机会。
逆向投资策略
逆向投资策略通过挖掘市场的错误认知或关注盲点，以较低的价格逆向买入资产，耐心等待相关资产重新受到市场关注或者被市场正确定价。
逆向投资策略是比较逆人性的操作，主要考验基民的投资心理，首先要找到被找到被市场错误定价的公司、行业或因子，筛选出基本面变化不大，但不受市场关注的标的，在价格极低或关注度极低时逆向买入并耐心持有。
最后是适合经验比较丰富的想要获取更高收益的基民的策略
风险平价策略
具体操作方法为：在掌握主要主要A股指数与国债收益率的波动区间的前提下，计算股债资产潜在回撤和收益，再给出股债投资比例。
这类策略适合基民或者机构进行大资金的投资配置。
全天候策略
全天候策略是基于资产配置类别的风险平价策略。
首先，选择能代表相关大类资产的优质基金，然后计算每一类资产的波动率贡献，最后，完成资产配置并定期再平衡
相比于前面提到的策略，这两类更加的专业化，也更难掌握，但是，如果运用的好，效果也是非常显著的。
债券型基金简介
债券基金，又称为债券型基金，是指专门投资于债券的基金，它通过集中众多投资者的资金，对债券进行组合投资，寻求较为稳定的收益。
债券是政府、金融机构、工商企业等机构直接向社会借债筹措资金时，向投资者发行，并且承诺按一定利率支付利息并按约定条件偿还本金的债权债务凭证。
根据中国证监会对基金类别的分类标准，基金资产80%以上投资于债券的为债券基金。债券基金也可以有一小部分资金投资于股票市场，另外，投资于可转债和打新股也是债券基金获得收益的重要渠道。
在国内，债券基金的投资对象主要是国债、金融债和企业债。通常，债券为投资人提供固定的回报和到期还本，风险低于股票，所以相比较股票基金，债券基金具有收益稳定、风险较低的特点。
影响债券基金业绩表现的两大因素，一是利率风险，即所投资的债券对利率变动的敏感程度(又称久期)，二是信用风险。在选择债券基金的时候，一定要了解其利率敏感程度和信用素质。在此基础上，才能了解基金的风险有多高，是否符合你的投资需求。
如何挑选一只优秀的债券基金?
关注5个指标：基金规模、基金经理、持仓明细、过往收益表现和历史回撤。
1、基金规模：为什么要强调规模呢?除了跟股票型基金一样担心规模太小会有清盘风险以外，还需要担心另外一种更大的风险：违约风险。
债券发行主体由于出现资金兑付困难，无法按照起初的约定偿还本金和利息，购买该债券品种的就傻眼了，只能眼睁睁看着债券价格下跌。如果碰上基金规模小，容易出现大的净值波动。
所以，为了有效分散这种个别债券可能的违约风险，需要基金规模有一定体量，比如不低于10亿，最好是在50-500亿之间。
2、基金经理：基金经理的选择和我们选择其它基金的逻辑一样，尽量选择三年以上的经历过市场检验、有过往业绩作为参考的基金经理。
Why?
因为短期业绩说明不了问题，可能基金经理短期遇到了好政策或抓住某一波行情，并不能说明这个基金长期还会有上佳的表现。
3、持仓明细：上面第1点提到违约风险，除了通过规模筛选之外，更重要看持仓明细，持仓不应过于集中，单个债券尤其是信用债券的持仓不应过高，比如不超过3%，这样即使某只债券跑路，也不会造成太大损失。
市场上，发生违约事件的主要是信用债，因此在挑选一只债券基金时，要看一下它最新季度的持仓明细。
如果定期报告中披露的前几大持仓债券里有信用债，则要多留一个心眼，进一步去查询该债券的信用评级。
那么，如何判断某只债券是利率债还是信用债?
我们比较熟悉的国债、金融债和地方债，都是利率债，一般来说，由于有国家信用或等同国家信用做背书，安全性高，基本不会出现违约情况。
正因为它的安全性很高，所以利率债的风险就是利率会比较低，票面利率就主要由发行时的市场利率来确定。
比如，百度“G三峡EB1”，很容易搜到它的债券资料，评级属于AAA级，由上海证券交易所发行。
4、过往收益表现：那债券基金什么样的收益率算优秀呢?当然是近3年的表现越高越好了。但是收益越高，意味着可能暴露的风险敞口也越大，因此不能单方面看收益率，还要看其它方面，尤其是历史回撤。
上没有“顶”，但下却有“底”。一只优秀的债券基金至少是要跑赢市场平均表现的，这方面可以用中证综合债的历史收益作为参考基准。
截至2021年11月4日，中证综合债近1年的年化收益率为4.9%。
4.9%，就是此刻债券基金业绩的“基准线”。
5、历史最大回撤：如果在上面方法的基础上，你还懂得看债券基金的回撤，那恭喜你，你已经领先别人至少一个级别了。
最大回撤指的是一只基金从价格(净值)最高点到最低点的跌幅，一般用于来判断某只基金的风险水平。
回撤越少，说明基金经理掌控风险的水平越高。
常言道：投资首先看风险而不是收益。建立风险意识，是一个成熟投资者的基本素养。
买基金也是如此，一只基金过去收益率特别高，但回撤超过50%，这样的基金玩的是心跳，心脏不好的人，敢拿吗?
因此，在以上指标都达到，过去收益率满足我们预期目标时，一定要去看一下该基金的历史回撤，如果回撤很小，那恭喜你，这只基金可以加入到你的备选名单里了。
一般来讲，观察的周期越长，越能看出问题。比如5年以上、经历过完整一轮牛熊的基金，如果历史最大回撤在你的风险承受范围以内，那就不错。
数据来源：第三方基金销售网站。
如果某只债基平均复合年化收益率明显超过其历史最大回撤，那就不错。
对于债基而言，历史最大回撤建议不要选超过10%的，能够控制在在5%以内是比较优秀的。
以上是如何挑选好债基的角度。
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